• Umsatzerlöse in den fortgeführten Geschäftsbereichen steigen in den ersten neun Monaten auf EUR 122,0 Mio. (Vorjahr: EUR 118,6 Mio.)
• EBITDA der fortgeführten Geschäftsbereiche wächst in den ersten neun Monaten auf EUR 16,3 Mio. (Vorjahr: EUR 8,5 Mio.)
• Assetdeal mit Clarios führt zu positivem Ergebnisbeitrag und reduziert Verschuldung
• Verschuldung (Bank- und Anleiheverbindlichkeiten abzüglich liquider Mittel) auf EUR 49,0 Mio. gesunken (Ende 2019: EUR 121,3 Mio.)
• Positiver Jahresüberschuss nach neun Monaten in Höhe von EUR 4,4 Mio. führt zu einem Ergebnis je Aktie von EUR 0,97
• Anleiherückkaufprogramm gestartet
• Entwicklungsarbeiten für Fahrzeughersteller ElectricBrands AG verlaufen planmäßig

paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] hat heute den Zwischenbericht zum 30. September 2023 veröffentlicht und darin die bereits im Oktober kommunizierten Neunmonatszahlen bestätigt. paragon konnte die Umsatzerlöse in den ersten neun Monaten des Jahres 2023 auf EUR 122,0 Mio. (Vorjahr: EUR 118,5 Mio.) steigern und gleichzeitig die Nettoverschuldung weiter reduzieren.

Die Umsatzsteigerung um 2,9% fällt in den ersten neun Monaten des Geschäftsjahres 2023 aufgrund des planmäßigen Auslaufens eines Sensorik-Produktes im Sommer 2023 und aufgrund ausgedehnterer Werksferien der Automobilhersteller etwas geringer aus als in den Vorjahresquartalen. Insgesamt hat sich die Produktion der Automobilhersteller nach dem Abarbeiten hoher Auftragsbestände in den letzten Monaten wieder etwas normalisiert.

paragon hat in den ersten neun Monaten 2023 ein EBITDA aus fortgeführter Geschäftstätigkeit in Höhe von EUR 16,3 Mio. erzielt; hierbei ist der Verkauf von Produktionsanlagen an Clarios, dem weltgrößten Hersteller von Starterbatterien, für einen mittleren einstelligen Mio.-Betrag berücksichtigt. Dies ist eine Steigerung von 90,9% im Vergleich zum Vorjahreszeitraum (EUR 8,5 Mio.). Das EBITDA aus nicht fortgeführtem Geschäftsbereich (einschließlich des Effektes aus der Entkonsolidierung der paragon semvox GmbH) beträgt EUR 7,6 Mio., so dass sich das gesamte EBITDA der paragon-Gruppe nach neun Monaten auf insgesamt EUR 23,8 Mio. (Vorjahreszeitraum EUR 12,0 Mio.) beläuft.

Der Verkaufserlös aus dem Assetdeal mit Clarios reduziert zum Bilanzstichtag die Nettoverschuldung von paragon. So beträgt die Summe aus Bank- und Anleiheverbindlichkeiten (abzüglich flüssiger Mittel) zum Stichtag EUR 49,0 Mio. Im Dezember 2019 betrug dieser Wert mit EUR 121,3 Mio. noch fast das Zweieinhalbfache. Die Geschäftsleitung wertet den nun erreichte Nettoverschuldungsgrad als angemessen für paragon und wird auch in der Kommunikation mit den Stakeholdern nun wieder verstärkt andere Themen hervorheben. Die Steigerung der Profitabilität, die Ausweitung der Vertriebsaktivitäten in China, den USA, Indien und Süd-Korea und die Entwicklungsarbeiten an neuen Produkten für die Autoindustrie, aber auch andere Branchen, stehen nunmehr verstärkt im Mittelpunkt der Aktivitäten. paragon wird zeitnah über die spannenden Themenbereiche umfassend informieren.

Wie angekündigt hat paragon am 6. November 2023 mit dem börslichen Rückkauf seiner Schuldverschreibungen 2017/2027 (ISIN: DE000A2GSB86; WKN: A2GSB8) begonnen. Der Rückkauf wird durch einen unabhängigen Wertpapierdienstleister durchgeführt. Dieser hat hinsichtlich des Kaufpreises und Erwerbsvolumens das Marktmissbrauchsverbot (sog. „Safe-Harbour-Regelungen“) zu beachten. Dies hat zur Folge, dass an einem Tag nicht mehr als 25% des durchschnittlichen täglichen Umsatzes (20-Tage Durchschnitt) in den Schuldverschreibungen an der Börse erworben werden dürfen. Es ist nicht das vorrangige Ziel des Rückkaufprogramms, paragon weiter zu entschulden; angesichts des erreichten niedrigen Nettoverschuldungsgrades behält sich paragon vor, entsprechende Kreditmittel zur Finanzierung des Rückkaufs am Markt aufzunehmen.

Auf der Grundlage der bestehenden Kooperations- und Liefervereinbarung mit dem Fahrzeughersteller ElectricBrands AG schreiten die Entwicklungsarbeiten voran. Es ist geplant, dass paragon ab 2025 an VDL Netcar, dem Auftragsfertiger von ElectricBrands, Antriebsbatterien für das Leicht-Nutzfahrzeug XBUS liefert. Diese werden aus einer fest verbauten Lithium-Ionen-Batterie bestehen, die durch tauschbare Batterien erweiterbar ist. Dabei soll die Flow-Shape-Design Technologie von paragon zum Einsatz kommen, die entscheidende Gewichts- und Kostenvorteile bietet. Ralf Haller, Gründer und heutiger Chief Strategic Officer von ElectricBrands, ließ sich vor Kurzem vom paragon-Geschäftsführer Klaus D. Frers den Stand der Entwicklungsarbeiten erläutern.

Ein Ausblick für das Geschäftsjahr 2024 wird in wenigen Wochen nach Abstimmung der Planung mit dem Aufsichtsrat kommuniziert.

Der Konzernzwischenbericht der Gesellschaft zum 30. September 2023 steht unter https://ir.paragon.ag/ zum Download bereit.

• Teilrückführung gemäß aktueller Anleihebedingungen
• Börslicher Rückkauf von bis zu EUR 20,2 Mio. Gesamtnennbetrag
• Zeitraum 6. November bis längstens 5. Juli 2025

paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] hat heute Details zum beschlossenen Anleiherückkaufprogramm veröffentlicht. Der Direktlieferant der Automobilhersteller wird am 6. November 2023 beginnen, börslich seine Schuldverschreibungen 2017/2027 (ISIN: DE000A2GSB86; WKN: A2GSB8) in einem Gesamtnennbetrag von bis zu EUR 20.211.000,00 zurückzukaufen. Das Programm wird längstens bis zum 5. Juli 2025 laufen.

paragon hatte sich anlässlich der Prolongation der EUR 50 Mio.-Anleihe im März 2022 verpflichtet, vom Gesamtnennbetrag in Summe EUR 25 Mio. zurückzuführen. Ein erstes, öffentliches Rückkaufangebot über EUR 5 Mio. erfolgte im März 2023. Die im März 2022 angepassten Anleihebedingungen geben dem Unternehmen in Abstimmung mit der Gläubigervertreterin die Möglichkeit, die restlichen ca. EUR 20 Mio. über ein börsliches Rückkaufprogramm zurückzuerwerben.

Der Rückkauf wird durch einen unabhängigen Wertpapierdienstleister durchgeführt. Dieser hat hinsichtlich des Kaufpreises und Erwerbsvolumens das Marktmissbrauchsverbot (sog. „Safe-Harbour-Regelungen“) zu beachten. Dies hat zur Folge, dass an einem Tag nicht mehr als 25% des durchschnittlichen täglichen Umsatzes (20-Tage Durchschnitt) in den Schuldverschreibungen an der Börse erworben werden dürfen. Der Anleihenrückkauf erfolgt über die Regionalbörsen in Stuttgart, Frankfurt und Tradegate Exchange.

paragon ist dabei berechtigt, aber nicht verpflichtet, Kaufangebote anzunehmen und kann den Zeitraum verkürzen oder verlängern. Es ist nicht das vorrangige Ziel des Rückkaufprogramms, das Unternehmen weiter zu entschulden; angesichts des erreichten niedrigen Nettoverschuldungsgrades behält sich das Unternehmen vor, entsprechende Kreditmittel zur Finanzierung des Rückkaufs am Markt aufzunehmen. paragon wird auf ihrer Internetseite (https://paragon.ag) laufend über den Fortgang des Anleihenrückkaufprogramms berichten.

Der Rückkauf im Rahmen des Rückkaufprogramms erfolgt über die Regionalbörsen in Frankfurt a.M., Stuttgart und über Tradegate Exchange durch Annahme von an den jeweiligen Börsen eingestellte Kaufangebote. Die Emittentin ist dabei nicht verpflichtet, sondern nur berechtigt, Kaufangebote anzunehmen.

Das Rückkaufprogramm startet am 6. November 2023 und wird längstens bis zum 5. Juli 2025 laufen. Die Emittentin behält sich vor, den Zeitraum zu verkürzen oder zu verlängern; sie wird hierüber zu gegebener Zeit informieren.

Der Rückkauf wird durch einen unabhängigen Wertpapierdienstleister durchgeführt. Der beauftragte Wertpapierdienstleister ist verpflichtet, hinsichtlich des Kaufpreises und Erwerbsvolumens die Vorgaben der Safe-Harbour-Regelungen des Artikels 5 der Verordnung (EU) Nr. 596/2014 des Europäischen Parlaments und Rates vom 16. April 2014 in Verbindung mit der Delegierten Verordnung (EU) 2016/1052 der Kommission vom 8. März 2016, soweit jeweils für Schuldverschreibungen anwendbar, einzuhalten.

Der mit der Abwicklung betraute Dienstleister soll dabei an einem Tag nicht mehr als 25% des durchschnittlichen täglichen Umsatzes (20-Tage Durchschnitt) in den Inhaberschuld-verschreibungen an der Börse, an der der Erwerb stattfindet, erwerben. Der mit der Durchführung des Rückkaufprogramms beauftragte Dienstleister trifft seine Entscheidungen über den Zeitpunkt des Erwerbs von Inhaberschuldverschreibungen unabhängig und unbeeinflusst von der Emittentin.

Die Gesellschaft wird auf ihrer Internetseite (https://paragon.ag/) in der Rubrik „Investoren/Anleihen“ laufend über den Fortgang des Rückkaufprogramms berichten.

• Gemäß vorläufiger Zahlen steigerte paragon den Umsatz in den ersten neun Monaten auf EUR 122,0 Mio. (Vorjahr EUR 118,5 Mio.)
• Assetdeal im Rahmen der Kooperation mit Clarios führt zu einem positiven Ergebnisbeitrag im mittleren einstelligen Millionen-Bereich
• Mittelzufluss wurde konsequent zur weiteren Entschuldung der paragon-Gruppe genutzt:  Nettoverschuldung auf unter EUR 50 Mio. gesunken (Ende 2019: EUR 121,3 Mio.)
• Konzern-EBITDA beträgt nach neun Monaten bereits EUR 23,8 Mio.
• Positiver Jahresüberschuss von EUR 4,4 Mio. führt zu einem Ergebnis je Aktie von ca. EUR 1,00 
• Erwartungen für 2023 aktualisiert:  EBITDA nun zwischen EUR 25 und 27 Mio.,  Umsatz bei EUR 160 bis 170 Mio.

paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] hat heute vorläufige Zahlen für die ersten neun Monate bekanntgegeben. Neben einer weiteren Umsatzsteigerung konnte gleichzeitig die Verschuldung reduziert werden.

Gemäß vorläufiger Zahlen erwirtschaftete paragon Umsatzerlöse in Höhe EUR 122,0 Mio. in den ersten neun Monaten des Geschäftsjahres 2023 (Vorjahr EUR 118,5 Mio.). Die Umsatzsteigerung von 2,9% spiegelt den planmäßigen Auslauf eines Sensorik-Produktes Mitte des Jahres wider; zudem wirkten sich ausgedehnte Werksferien der Automobilhersteller aus.

Die Geschäftsleitung hatte bereits im August über die Kooperation mit Clarios, dem weltweit führenden Anbieter von Starterbatterien, berichtet. Der damit in Zusammenhang stehende Verkauf von Produktionsanlagen führte zu einem sonstigen betrieblichen Ertrag im mittleren einstelligen Millionen-Bereich. paragon liefert weiterhin die Elektronik für das Batteriemanagement der Niedervolt-Batterien, die von Clarios zu fertigen Batterien assembliert werden. 

Der Mittelzufluss aus dem Assetdeal mit Clarios reduzierte weiter die Nettoverschuldung von paragon. So beträgt die Summe aus Bank- und Anleiheverbindlichkeiten (abzüglich flüssiger Mittel) zum Stichtag weniger als EUR 50 Mio.. Im Dezember 2019 betrug dieser Wert mit EUR 121,3 Mio. noch fast das Zweieinhalbfache. Der Nettoverschuldungsgrad ist durch die erheblich reduzierte Verschuldung und die stark verbesserte Profitabilität auf 1,7 gesunken.

„Wir haben es in den letzten Quartalen geschafft, unseren Nettoverschuldungsgrad auf deutlich unter 2,0 zu senken. Dies macht uns für den Kapitalmarkt interessant. Damit haben wir unser selbst gestecktes Ziel – trotz eines schwierigen Marktumfeldes – erreicht.“ erklärt Dr. Martin Esser, CFO der paragon GmbH & Co. KGaA.

Klaus Dieter Frers, Gründer und Geschäftsführer, erläutert weiter. „Die Reduzierung unserer Verschuldung ist nun abgeschlossen und setzt Kräfte frei für die weitere Unternehmensentwicklung. Wir bleiben der weiteren Steigerung unserer Profitabilität verpflichtet, kümmern uns aber mehr denn je um die Ausweitung unserer Vertriebsaktivitäten in China, den USA und Süd-Korea. Gleichzeitig laufen im Hintergrund Entwicklungsarbeiten an neuen Produkten für die Autoindustrie, aber auch für andere Branchen. Wir schalten sprichwörtlich einen Gang hoch.“

paragon hat in den ersten neun Monaten des laufenden Jahres ein EBITDA aus fortgeführter Geschäftstätigkeit in Höhe von EUR 16,3 Mio. erzielt. Dies ist – auch unter Berücksichtigung des positiven Ergebnisbeitrages aus dem Assetdeal mit Clarios – eine deutliche Steigerung im Vergleich zum Vorjahreszeitraum (EUR 8,5 Mio.). Das EBITDA aus nicht fortgeführtem Geschäftsbereich (einschließlich des Effektes aus der Entkonsolidierung der paragon semvox GmbH) beträgt EUR 7,6 Mio., so dass sich das gesamte EBITDA der paragon-Gruppe im den ersten neun Monaten 2023 auf insgesamt EUR 23,8 Mio. (Vorjahr: EUR 12,0 Mio.) beläuft. Das Ergebnis dieser sehr erfreulichen Profitabilität in den ersten neun Monaten ist ein Gewinn je Aktie von EUR 0,97.

Für das Geschäftsjahr 2023 hatte paragon eine Umsatzprognose von ca. EUR 170 Mio. und ein EBITDA zwischen EUR 20 und 25 Mio. kommuniziert. Im kurzfristigen Bereich sind die Umsatzerlöse von paragon durch die im Vergleich zu den Vorjahren ausgedehnteren Werksferien der Autohersteller im Sommer, aber auch zum bevorstehenden Jahreswechsel beeinflusst. Unter Berücksichtigung der deutlichen Steigerung der Profitabilität und der vorliegenden Kundenabrufe adjustiert die Geschäftsleitung daher den Ausblick für das Gesamtjahr 2023 wie folgt:

• Das EBITDA wird voraussichtlich zwischen EUR 25 und 27 Mio. liegen und damit höher als bisher kommuniziert (EUR 20 bis 25 Mio.)
• Die Umsätze werden voraussichtlich zwischen EUR 160 und 170 Mio. betragen (bisher kommuniziert: ca. EUR 170 Mio.)

Der Konzernzwischenbericht mit den finalen Zahlen für die ersten neun Monate wird planmäßig am 13. November 2023 veröffentlicht.

• Klaus Dieter Frers hat persönlich ein 30% paragon-Aktienpaket zurückerworben
• Aktienpaket war seit 11. November 2022 im Eigentum der ElectricBrands AG
• Unternehmensform einer GmbH & Co. KGaA hat sich als Garant für Stabilität bewährt 

Klaus Dieter Frers hat heute in seiner Funktion als Aktionär der paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] der Gesellschaft gegenüber erklärt, ein Aktienpaket über 1.355.000 paragon-Stückaktien zurückerworben zu haben. Dieses Aktienpaket, das knapp 30% der Anzahl aller Aktien entspricht, war zwischenzeitlich im Eigentum der ElectricBrands AG. Beim paragon-Gründer verblieben in dieser Zeit ca. 20% der Anteile. Diese Situation hatte zwar keine Auswirkungen auf die Unternehmensführung der paragon GmbH & Co. KGaA, die unverändert bei der persönlich haftenden Gesellschafterin paragon GmbH lag; die ungeklärte Aktionärsstruktur hatte jedoch für Aufmerksamkeit am Kapitalmarkt gesorgt. 

Der Firma ElectricBrands war es am 11. November 2022 gelungen, 1.355.000 Stückaktien (ca. 30% aller Anteile) gegen dessen Willen vom paragon-Gründer zu übernehmen. Der Vorstand der ElectricBrands AG hat in der Folge – wie öffentlich versichert – keine weiteren Aktien übernommen, keinen Sitz in einem Gremium von paragon angestrebt und auch sonst keinen Einfluss auf die Unternehmensführung ausgeübt. ElectricBrands war auch nicht auf der Hauptversammlung am 30. Juni 2023 vertreten. 

Die paragon GmbH & Co. KGaA hat jetzt erfahren, dass es dem paragon-Gründer im Wege von Verhandlungen gelungen ist, das Aktienpaket zurückzuerwerben.  Klaus Dieter Frers hat nunmehr wie seither 2.232.263 paragon-Aktien im Eigentum; zusammen mit den Aktien im Eigentum seiner Ehefrau verfügt die Familie Frers wieder über die Aktienmehrheit von 50%+1 Aktie bei der paragon GmbH & Co. KGaA. 

„Es ist gut, dass wir seit 2018 die Unternehmensform einer GmbH & Co. KGaA angenommen haben. Wie bei anderen börsennotierten, familienorientierten Unternehmen hat sich diese Umwandlung auch in der zurückliegenden Zeitspanne bewährt. Die Aktionäre, Kunden, Lieferanten und Mitarbeiter konnten sich so stets sicher sein, dass sich an der Unternehmensführung keine negativen Konsequenzen aus Veränderungen in der Aktionärsstruktur ergeben,“ erläutert Klaus Dieter Frers. Frers weiter: „Natürlich bin ich persönlich glücklich darüber, dass mit der ElectricBrands AG ein konstruktiver Dialog erreicht werden konnte und die anfänglichen Sorgen unbegründet waren.“ 

Das Unternehmen geht davon aus, dass der Kapitalmarkt die Wiederherstellung der langjährigen Aktionärsstruktur positiv beurteilt, und sieht auch durch den erfreulichen Geschäftsverlauf viel Potential für eine nachhaltige Steigerung des Unternehmenswerts.

• Integration des Batterie-Bereichs in Clarios (Hannover) mit weiterführenden Kooperations- und Liefervereinbarungen und möglicher künftiger technischer Zusammenarbeit
• Nächster Schritt zur Kräftebündelung auf Kerngeschäftsfelder in Verbindung mit gezielten Kooperationen zur schnelleren Skalierung
• Ermöglicht paragon, sich auf die wachstumsstarken Geschäftsbereiche Sensorik, Interieur und Kinematik zu konzentrieren
• Initiativen der letzten Jahre haben die Entschuldung von paragon auf ein angemessenes Niveau bewirkt

Die paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] hat erfolgreich den nächsten Schritt im Vorhaben, das Kerngeschäft zu stärken und die weltweite Skalierung seiner Technologie zu beschleunigen, umgesetzt. Mit Clarios, dem weltweit führenden Anbieter von Niederspannungsbatterien, konnte jetzt die Übertragung des Batterie-Bereichs zusammen mit weitergehenden Kooperations- und Lieferabkommen geschlossen werden. Die Transaktion ermöglicht Clarios, paragons Lithium-Ionen-Batterietechnologie und eine Reihe von Ingenieuren zu integrieren, um die Entwicklung neuer fortschrittlicher Niederspannungsarchitekturen für Fahrzeuge zu beschleunigen. paragon wird auch in Zukunft am Erfolg von Clarios teilhaben, indem es die Elektronik für das Batteriemanagement für das aktuelle und ggf. auch für zukünftiges Geschäft liefern wird. Die Vereinbarung schafft auch die Möglichkeit für eine zukünftige technologische Zusammenarbeit zwischen paragon und Clarios, da beide Unternehmen eine Rolle bei der Unterstützung neuer Fahrzeugtechnologien spielen.

Seit 3 Jahren verfolgt paragon konsequent den Weg der Konzentration und Stärkung des Kerngeschäfts bei gleichzeitig massiver Entschuldung. 2021 wurden die Anteile an der Voltabox AG veräußert. Mit dem Joint Venture HEPA GmbH mit dem Filterspezialisten Hengst (Münster) ging paragon 2022 erstmals eine enge Kooperation zur schnellen Skalierung seiner Produkte ein. Die Unternehmen bieten seitdem weltweit den innovativen elektronischen Virenfilter DUSTPROTECT von paragon in Verbindung mit dem Polarisationsfilter von Hengst als System an. Und im Mai 2023 erfolgte das Closing des Verkaufs des Geschäftsbereichs Digitale Assistenz an die CARIAD SE, dem Softwareunternehmen des Volkswagen-Konzerns; CARIAD verfügt über ungleich größere Möglichkeiten, die in der Branche anerkannte Expertise von paragon in Bezug auf Künstliche Intelligenz weltweit zu nutzen. Der Kaufpreis ist im Juli 2023 vollständig bezahlt worden. Durch diese Initiativen war paragon in der Lage, die Verschuldung mit der Rückzahlung der Schweizer Anleihe und der teilweisen Rückzahlung der EUR-Anleihe maßgeblich zu senken; der Nettoverschuldungsgrad liegt nunmehr auf einem angemessenen Niveau von 2,6.

Mit der Kooperation mit Clarios erfolgt nun ein weiterer Schritt, um bei paragon Kräfte freizusetzen für die Weiterentwicklung des stark wachsenden Geschäfts mit Sensoren, Interieur-Komponenten und adaptiven Spoilern. paragon setzt hier mit dem aktuellen Portfolio – vor allem dem DUSTPROTECT Anti-Viren-Filter, dem drahtlosen Laden von Mobiltelefonen und innovativen Premium-Lautsprechern, Bord-Instrumenten, faltbaren Tischen und adaptiven Spoilern – auf zahlreiche Wachstumstreiber. Ständig kommen neue Produkte hinzu, so z.B. Sensoren für den zukünftigen Markt für Brennstoffzellen. Regional ist paragon neben dem Ausbau der vorhandenen Präsenz im chinesischen Markt dabei, in den USA durch ein eigenes Vertriebsbüro Fuß zu fassen. Gleichzeitig evaluiert paragon Kooperationsmöglichkeiten in Indien und ggf. in Süd-Korea.

Die Vereinbarung beinhaltet den Verkauf verschiedener Produktionslinien und den Transfer einer Gruppe von Ingenieuren und Werkern. paragon bleibt ein Hersteller von Batterie-Management-Systemen für Clarios. Clarios wird Lizenznehmer von paragons Flow-Shape-Design-Technologie (FSD) für Batterien außerhalb des Antriebs, während paragon die FSD-Schutzrechte für Antriebsbatterien behält. Die Parteien haben beschlossen, die finanziellen Konditionen der Transaktion nicht zu veröffentlichen.

„Wir sind weiterhin zügig unterwegs und haben die zurückliegenden Herausforderungen gut gemeistert. Nun sind wir mit großem Engagement dabei, die nächsten Schritte unserer Unternehmensentwicklung zu gehen. Nachdem Clarios mit der Idee einer Kooperation an uns herangetreten war, führten die Verhandlungen zu einer weitreichenden Vereinbarung mit beiderseitigem Nutzen", erklärt Klaus Dieter Frers, Gründer und Geschäftsführer der paragon GmbH, der Komplementärin der paragon GmbH & Co. KGaA. "Und es hilft enorm, einen starken Partner wie Clarios an unserer Seite zu haben, so dass wir uns voll und ganz auf unser Kerngeschäft konzentrieren können und auch in Zukunft am Erfolg von Clarios teilhaben werden."

• Umsatz im ersten Halbjahr um 7,3% auf 86,6 Mio. Euro (Vorjahr: 80,7 Mio. Euro) gestiegen
• Verkauf des Geschäftsbereichs Digitale Assistenz an CARIAD SE im ersten Halbjahr 2023 vollzogen – abschließende Kaufpreisrate Mitte Juli 2023 erhalten
• Verkaufserlös wurde konsequent zur Entschuldung der paragon-Gruppe genutzt: CHF-Anleihe und Zwischenfinanzierung vollständig zurückgezahlt, EUR-Anleihe reduziert – Nettoverschuldungsgrad nunmehr bei 2,6
• EBITDA der fortgeführten und nicht fortgeführten Geschäftsbereiche unter Berücksichtigung des Entkonsolidierungseffektes des Geschäftsbereiches Digitale Assistenz steigt um 76% auf 15,7 Mio. Euro (Vorjahr: 8,9 Mio. Euro)
• Ausblick für 2023 bestätigt:  ca. 170 Mio. Euro Umsatz bei einem EBITDA zwischen 20 und 25 Mio. Euro auf Gruppenebene

paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] hat heute den Halbjahresbericht veröffentlicht. Im ersten Halbjahr 2023 konnten die Umsatzerlöse weiter gesteigert und gleichzeitig die Verschuldung deutlich reduziert werden.

paragon erhöhte seinen Konzern-Umsatz in den ersten sechs Monaten auf 86,6 Mio. Euro. Mit dieser Umsatzsteigerung von 7,3% im Vergleich zum Vorjahreszeitraum konnte paragon den Umsatzverlust durch den Verkauf des Geschäftsbereiches Digitale Assistenz bereits im ersten Halbjahr überkompensieren. Damit ist das erste Halbjahr 2023 das umsatzstärkste Halbjahr in der Historie von paragon-Automotive und der Wachstumskurs von paragon ungebrochen.

Im ersten Halbjahr 2023 hat paragon den Verkauf der paragon semvox GmbH (Geschäftsbereich Digitale Assistenz) an die CARIAD SE, dem Software-Unternehmen des Volkswagen-Konzerns, erfolgreich vollzogen. Der Verkaufserlös wurde konsequent zur weiteren Entschuldung der paragon-Gruppe genutzt. Die im Jahr 2019 aufgelegte CHF-Anleihe und die Zwischenfinanzierung wurden vollständig zurückgezahlt. Ferner wurde die EUR-Anleihe um 4,8 Mio. Euro reduziert. Damit beträgt die Summe aus Bank- und Anleiheverbindlichkeiten (abzüglich flüssiger Mittel) zum Ende des ersten Halbjahres 2023 weniger als 60 Mio. Euro. Noch unmittelbar vor Ausbruch der Covid- Pandemie – im Dezember 2019 – betrug dieser Wert mit 121,3 Mio. Euro noch mehr als das Doppelte. Der Nettoverschuldungsgrad ist durch die reduzierte Verschuldung und verbesserte Profitabilität auf 2,6 gesunken.

paragon hat im ersten Halbjahr 2023 ein EBITDA aus fortgeführter Geschäftstätigkeit in Höhe von 8,1 Mio. Euro erzielt. Dies ist eine Steigerung von 26,0% im Vergleich zum ersten Halbjahr 2022 (6,4 Mio. Euro). Das EBITDA aus nicht fortgeführtem Geschäftsbereich (einschließlich des Effektes aus der Entkonsolidierung der paragon semvox GmbH) beträgt 7,6 Mio. Euro, so dass sich das gesamte EBITDA der paragon Gruppe im ersten Halbjahr 2023 auf insgesamt 15,7 Mio. Euro (Vorjahr: 8,9 Mio. Euro) beläuft.

Für das Geschäftsjahr 2023 hat paragon eine Umsatzprognose von ca. 170 Mio. Euro und ein EBITDA zwischen 20 und 25 Mio. Euro kommuniziert. Unter Berücksichtigung der aktuellen Umsatzentwicklung und der Kundenabrufe für die weiteren Monate wird die Umsatz- und Ergebnisprognose für das Jahr 2023 erneut bestätigt.

Die Geschäftsleitung ist nicht zufrieden mit dem aktuellen Aktienkursniveau. Zwar konnte die Aktie im ersten Halbjahr 2023 um 36,9% zulegen, nach Auffassung der Geschäftsleitung spiegelt aber der aktuelle Aktienkurs den fairen Wert und die positive Unternehmensentwicklung noch nicht vollständig wider. Unabhängige Analysten sehen in aktuellen Studien hier noch ein erhebliches Upside-Potential. Die Geschäftsleitung nimmt dies zum Anlass, die Investor Relations Aktivitäten deutlich zu steigern.

• Umsatz im ersten Quartal deutlich um 14,6 % auf 44,7 Mio. Euro (Vorjahrsquartal 39,0 Mio. Euro) gestiegen
• Ausblick für 2023 bestätigt:  ca. 170 Mio. Euro Umsatz bei einem EBITDA zwischen 20 und 25 Mio. Euro auf Gruppenebene
• Meilensteine bezüglich weiterer Entschuldung umgesetzt: CHF-Anleihe im April 2023 vollständig zurückgezahlt, EUR-Anleihe um 4,8 Mio. Euro reduziert
• Aktueller Auftragsbestand für die nächsten fünf Jahre um ca. 22% angewachsen

Der paragon GmbH & Co. KGaA [ISIN DE0005558696] ist im laufenden Jahr ein schwungvoller Auftakt gelungen. Dem heute veröffentlichtem Quartalsbericht zufolge steigerte paragon seinen Konzern-Umsatz um 14,6 % auf 44,7 Mio. Euro. Das Wachstum zeigt einen erfreulichen Trend in allen vier fortgeführten Geschäftsbereichen; ein überdurchschnittliches Plus verzeichnete der Bereich Kinematik und der junge Geschäftsbereich Power.

In den fortgeführten Geschäftsbereichen wurde im ersten Quartal 2023 ein EBITDA in Höhe von 3,8 Mio. Euro und auf Gruppenebene ein EBITDA von 5,1 Mio. Euro erreicht. Das erzielte EBITDA liegt damit leicht über dem Niveau des Vorjahres.

Auch die langfristig verfolgte Strategie der Entschuldung machte gute Fortschritte: Ende April 2023 wurde die CHF-Anleihe mit einem ursprünglichen Volumen von 35,0 Mio. CHF final zurückgezahlt. „Die Rückzahlung der CHF-Anleihe ist ein wesentlicher Meilenstein für unser Unternehmen. Gleichzeitig hat paragon die EUR-Anleihe um 4,8 Mio. Euro reduzieren können.“, betonte Dr. Martin Esser (CFO der paragon).

Die Geschäftsleitung bestätigt die Erwartung für den Umsatz 2023 mit mindestens ca. 170 Mio. Euro. Dies würde bei den fortgeführten Geschäftsbereichen einer Umsatzsteigerung ggü. dem Vorjahr von 6% entsprechen. „Damit wäre der Umsatzverlust aus der Veräußerung des Geschäftsbereichs Digitale Assistenz (paragon semvox GmbH) bereits im Jahr 2023 nahezu kompensiert. Das Umsatzwachstum wird vor allem durch den jungen Geschäftsbereich Power und unserem lokalen Geschäft in China getrieben.“ führte Klaus Dieter Frers (CEO und Gründer von paragon) aus. Das EBITDA für die Gruppe wird zwischen 20 und 25 Mio. Euro in 2023 erwartet. 

paragon konnte auch im ersten Quartal 2023 weitere Aufträge gewinnen. So stieg der Auftragsbestand zu Beginn des Jahres 2023 für die nächsten fünf Jahre um etwa 22% auf ca. 761 Mio. Euro; vor einem Jahr lag er Auftragsbestand („Booked Business“) für den gleichen Zeithorizont noch bei ca. 624 Mio. Euro. Mit diesem angestiegenen Auftragsbestand steht das angestrebte Wachstum von paragon in den nächsten Jahren auf sehr stabilen Füßen.

Der Konzernabschluss für das Geschäftsjahr 2022 wird am 22. Mai 2023 veröffentlicht. Hier gab es Verzögerungen durch den Wirtschaftsprüfer aufgrund des kürzlich durchgeführten Closings des Verkaufs der paragon semvox GmbH an CARIAD SE. Die Umsatzerlöse der fortgeführten Geschäftsbereiche betrugen nach vorläufigen Zahlen im Jahr 2022 insgesamt 160,3 Mio. Euro (zuzüglich 12,7 Mio. Euro der paragon semvox GmbH). Auf Gruppenebene entspricht das einem Umsatzwachstum von 17,7%. Das EBITDA auf Gruppenebene betrug 16,3 Mio. Euro.

Nach Vollzug der Übernahme ist die paragon semvox GmbH nunmehr eine 100-prozentige Tochtergesellschaft der CARIAD SE mit über 140 Mitarbeiter und Mitarbeiterinnen an den semvox-Standorten Limbach und Nürnberg. Alle Arbeitsplätze bleiben bestehen. Auch die Entwicklerteams von paragon in Indien und China werden semvox weiterhin unterstützen.